理财师是当下最稀缺的职业之一，这个行当有什么创业可能性？今天我们邀请了中国第一批理财经理曹磊，她曾经供职于中国银行、新湖财富、诺亚财富，2017年初曹磊加入米多财富成为事业合伙人，也是新年第一位转型互联网+财富管理平台合伙人的传统大型财富管理机构前高管。曹磊对金融风险有非常深刻的认识，她很期待独立理财模式。一起来看访谈吧！ 

    Q：您做了22年金融，曾是大型三方区域分公司总经理。而米多是一个创业才两年的平台，什么想法促使您加入米多？

    曹磊：我这两年换了三家财富管理公司，实际上有这样一个背景：2015年股市大跌，固定收益信托产品一夜之间在市场上找不到了，以往财富管理公司依靠信托的情况无法再持续下去。那时我看了很多财富管理公司，发现一些名声在外的大机构，它的产品、运作方式和宣传是有一定出入的：有的是偏科，比如股权产品做得好，但固定收益产品的收益过低，在二级市场也给客户亏了很多钱；有的是风险过大，比如80%产品都是资金池产品，用投资人的钱做了很多二级市场并购，一旦资金链断裂后果是不可想象的可怕。作为职业理财顾问，帮客户打理财富最起码的要求是安全，但市面上优质的公司越来越少，我只能越来越慎重。

    Q：行业大环境让从业者感到不安，那您是怎么接触和信任米多财富的？

    曹磊：去年8月份我接触到了米多，但当时没深入了解。后来，随着我对行业的判断慢慢清晰，我开始想，怎么才能给我的客户做好配置？每个资产公司都有自己的优劣势，能不能打破公司的壁垒，把市面上最优质的产品推荐给客户？去年10月，我第一次和王晰见面，聊了以后发现与他的想法不谋而合，然后我又详细了解米多的整个运营模式，了解到独立理财这种模式是从美国成熟市场引进，有成功的经验。然后再了解了米多的股东背景，包括企业文化，都比较认可，我才下定决心要来。

    Q：米多和银行或传统三方财富公司的模式有什么不一样？

    曹磊：目前市面上号称纯正的第三方财富公司，基本上是包销的模式。公司和GP（资产管理人）合作，把产品拿过来，募集资金然后再给它。成熟的三方公司有选择GP的能力，把市场上好的GP作为销售的标的物，最终赚取管理费。这种模式就相当于超市，进货再卖出去，赚个利差。但这种方式经常由销售主导，不以客户利益为核心。比如他们经常采用会销的方式，常常只强调收益，对风险揭示不足，客户脑一热就签单，这是我不认可的。 米多则是一个平台，相当淘宝或者是京东，进行开放的产品采集，通过互联网把专业的理财顾问聚合起来，让他们通过平台帮人理财。独立理财顾问可以兼职做，也可以专职做，还可以成为事业合伙人去做，甚至组建团队来做。独立理财顾问做的是自己的事业，不会为了销售业绩、为了短期的佣金收入而去伤害客户的利益。平台和理财顾问共同成长，把更多利益让给客户，平台本身只通过规模效应来赚钱，跟这些赚前期钱的公司都不一样。 在团队氛围方面，米多和许多三方公司也不同。传统理财顾问都是雇员，相互竞争极强，没有团队协作也没有归属感。而独立理财顾问全体都在创业，有竞争，更有共同价值观下的合作共赢。我参加了几次米多游学，感到这个团队纪律性、凝聚力很强，相互友爱，充满了正能量，这种企业文化是很吸引我的一点。

    Q：您对国内财富管理行业有10多年的观察，您认为未来趋势是什么？机构怎样做才能顺应市场变化和行业发展？

    曹磊：财富管理这个行业的崛起是必然的，随着中国中产阶级壮大，老百姓手里的钱也越来越多，他们需要财富管理。但是，由于行业监管不到位，市场良莠不齐，什么样的公司都有，所以一定会有大浪淘沙的过程，洗牌以后剩下的只能是真正专业的从业者和为客户着想的机构，我认为这就是主要趋势。独立理财在美国已经发展20多年了，能做到真正的独立、客观，这是一个非常好的模式，长远看这也是能够留存住客户的一种模式。

    Q：您是第一个成为米多事业合伙人的大型三方区域前高管，您认为未来在合伙人量变上会形成一个什么样的趋势呢？速度会有多快？

    曹磊：其实银行的优秀理财经理很多，但可能从没跳出来看过整个市场，只是局限于银行的理财产品，这是很可惜的。而三方毕竟发展了这么多年，更贴近市场。如果专业知识储备足够，三方的理财顾问更容易转型成为独立理财顾问。但无论是银行还是三方的人才，只要认可独立理财的价值观，都可以成为同行者。我认为米多合伙人未来会有一个大规模的复制和裂变。比如我成为合伙人以后，就会把这种价值观传导下去，影响身边的人，从而再影响更多人，这样成倍发展，一旦形成大环境，这个速度很快的。另外米多的品牌目前还不太为人所知，当我们的品牌打出去以后，也会吸引很多人才。估计再有两三年，速度就会上来了。

    Q：您带出来许多年轻的后辈，会推荐他们来米多吗？理财顾问怎样做出最符合客户利益和自身发展的职业安排？

    曹磊：我会，而且我会推荐相对优秀的人才，不管是专业性、个人能力还是客户资源，包括进取心，如果比较弱，我都不太建议他来米多。因为平台让你直面市场，而市场会优胜劣汰，没能力就生存不下去。今年米多新推出了机构合伙人，我也会考虑和身边优秀且志同道合的人一起成为机构合伙人，把独立理财事业做大。志同道合的人在一起做事，可以相互帮助、共同进步，是让人非常开心的一件事。

    Q：回顾整个职业道路，您现在对投资理财这件事有什么感悟和体会？

    曹磊：我现在就像一个老司机开车，越开越谨慎，真的是这样。2012年我从银行离职时，市场上只有信托，工作很简单。但现在市场变了，P2P、有限合伙跑路的天天都有，陷阱处处都在，现在包括我打理自己的资金时，也是左看看右看看，心里越来越不踏实。投资究竟是什么？其实就是投预期，就是你怎么把控未来。但预期不可能百分百准确，投资都有风险。所以，不管任何投资，我都会把风险放在第一位，把产品的投资逻辑分析透彻，把风险和预期收益给客户讲清楚。

    Q：请分享一下，2016年您的个人资产是怎么配置的，投资表现怎么样？

    曹磊：做资产配置一定要分散，我自己的钱也按这个原则来打理。先用保险打基础，我去年年初买了一部分香港保险，包括重疾险和储蓄险；然后从固收入手，保障好资金的流动性，又做了一部分股权投资。二级市场方面有不同的策略，包括量化的、CTA的，我都配了一些，主要是中性的，看多的我到现在还一直没配，因为我觉得2017年的二级市场不会有大行情。另类投资我选的是现在正处于风口上的不良资产，就是米多平台上的湖岸产品，我配了一部分中间级和一部分劣后级。这个组合还不错，尽量分散不是不会亏钱，而是整体算下来收益率可观，这也是我的投资理念。

    Q：所以你自己也买了很多米多平台上的产品？

    曹磊：对，我买了不少。尤其是湖岸的不良资产产品我特别看好。任何投资，一定要看风险和收益是不是相对等。湖岸就是这样，投资人承担了一个小风险，但获得了超高收益，我觉得这是一个非常好的产品。

    Q：您怎么看2017年的投资市场，您准备给核心客户和自己做什么样的规划安排？

    曹磊：我最近比较看好新三板，它和不良资产都是今年很好的投资方向。此外固定收益类，质押率低的优质股权质押项目也可以考虑，因为风险可控；政信类借款，有政府财政预算作为还款的保障，还是相对安全的，这两种还是不错的。二级市场我觉得先观望一下，因为最近央行刚刚回购加息，预示着国家的流动性要收紧，这对债市、股市、期货市场都是利空，所以短期之内不能碰，中长期我还得看看国家政策再决定。今年我就准备以这些策略来给客户和自己做资金的配置。